De Asia Corporate Payment Survey, uitgevoerd door Coface tussen november 2022 en april 2023, biedt inzicht in de evolutie van betalingsgedrag en kredietbeheerspraktijken van ongeveer 2.300 bedrijven in de regio Azië-Pacific. De respondenten zijn actief in negen markten (Australië, China, Hong Kong SAR, India, Japan, Maleisië, Singapore, Taiwan en Thailand) en dertien sectoren.
Toename van betalingsvertragingen
Uit de enquête bleek dat over het algemeen minder bedrijven achterstallige betalingen meldden in 2022. Sterker nog, het aantal bedrijven dat achterstallige betalingen meldde, daalde naar 57% in 2022 - het laagste niveau in 10 jaar - van 64% in 2021. Desondanks nam de duur van betalingsvertragingen in de hele regio Azië-Pacific aanzienlijk toe, doordat bedrijven restrictiever waren met kredietvoorwaarden te midden van agressieve renteverhogingen, strakkere financiële omstandigheden en hogere inflatie. De gemiddelde betalingsvertraging verlengde van 54 dagen in 2021 tot 67 dagen.
Per sector registreerden zeven van de dertien sectoren in de enquête langere gemiddelde betalingsvertragingen. Achterstallige betalingen namen het meest toe in de detailhandel (+15 dagen), de farmaceutische industrie (+10,5 dagen) en de energiesector (+10 dagen). De energiesector en de bouwsector meldden de langste gemiddelde betalingsvertraging van 77 dagen. Aan de andere kant zagen de agrifood- en textielsectoren de kortste betalingsvertragingen met een daling van 60 dagen in 2021 naar 52 dagen in 2022.
Volgens de ervaring van Coface wordt 80% van de betalingen die langer dan 6 maanden achterstallig zijn (ultralange betalingsvertragingen / ULPD's) nooit betaald. Daarom ontstaan er kasstroomrisico's wanneer deze ULPD's meer dan 2% van de jaarlijkse omzet van een bedrijf vertegenwoordigen.
Uit de enquête blijkt een daling in het aantal respondenten dat ULPD's ervaart die meer dan 2% van hun jaarlijkse omzet overschrijden, van 34% in 2021 tot 26% in 2022. Ondanks een verbetering in de meeste Aziatische landen was de situatie in Australië anders, aangezien het percentage respondenten met dergelijke ULPD's uitbreidde van een hoog niveau van 56% in 2021 tot 63% in 2022. Maleisië werd ook geconfronteerd met een stijging van het kasstroomrisico, waarbij het percentage steeg van 0% in 2021 tot 26%. Over het algemeen zou de situatie kunnen verslechteren in de komende maand omdat het aantal bedrijfsfaillissementen toenam in Japan, Korea, Australië, Hong Kong en India in de eerste helft van 2023.
Een stijging van de prijs van grondstoffen
39% van de respondenten legde uit dat de stijgende prijs van grondstoffen de factor was die in 2022 het meest van invloed was op hun omzet en kasstroom. Andere factoren waren verstoringen van de bedrijfsvoering als gevolg van lockdownmaatregelen die leidden tot een ontoereikende personeelsbezetting (27%) en een afname van de vraag (20%). Verhoogde grondstofprijzen, met name energieprijzen, hoge rentetarieven en strakke financiële omstandigheden, evenals zwakke wereldwijde handelsvraag, worden verwacht de bedrijvigheid in 2023 te beperken.
De vooruitzichten voor 2023 lijken te zijn verbeterd, waarbij 77% van de respondenten verwacht dat de economische groei in 2023 zal verbeteren. Indiase en Thaise bedrijven waren het meest optimistisch over de economieën, waarbij 92% (+9,4 ppts vanaf 2021) respectievelijk 86% (+5,6) van de respondenten een hogere groei verwachtten. Bedrijven in Hong Kong en China, waar lockdownmaatregelen pas laat in 2022 werden opgeheven, toonden meer vertrouwen in een grotere economische groei voor 2023, waarbij het percentage respectievelijk met 23,7 ppts toenam tot 77% in het eerste geval en met 16,3 ppts tot 84% in het laatste geval.
Deze laatste enquête weerspiegelde een verbetering in de betalingservaring voor bedrijven in Azië in 2022. Echter, de voortzetting van de oorlog in Oekraïne, escalerende Amerikaans-Chinese technologische rivaliteit, gedempte vraag in de Amerikaanse en Europese markten, hoge inflatie, en agressieve renteverhogingen die hebben bijgedragen aan strakkere monetaire en financiële omstandigheden, zullen blijven wegen op Aziatische consumenten en bedrijven in 2023. Coface voorspelt dat de economische groei in Azië slechts licht zal versnellen tot 4,5% in 2023.
- Bernard Aw, Chief Economist for Asia-Pacific at Coface
